Wiki›Teknik Analiz
RSI
RSI, son dönemdeki yükseliş günlerinin gücünü düşüş günleriyle kıyaslayıp 0 ile 100 arasında bir sayıya çeviren momentum göstergesidir. 70 üstü aşırı alım, 30 altı aşırı satım bölgesi sayılır; fiyatın ne kadar hızlı ve tek yönlü hareket ettiğini gösterir.
Bir koşucunun hızı, yokuş yukarı attığı adımlarla geri kaydığı adımların oranından anlaşılır. RSI da fiyatın yükseldiği günlerdeki ortalama kazancı düştüğü günlerdeki ortalama kayıpla kıyaslar ve bu dengeyi 0 ile 100 arasında bir sayıya çevirir.
Nasıl hesaplanır
Her gün kapanışın bir önceki güne göre değişimi bulunur; artışlar kazanç, düşüşler kayıp hanesine yazılır. Ortalamalar Wilder’ın yumuşatmasıyla her gün güncellenir:
Ortalama kayıp da aynı yolla güncellenir. RSI yüzde olarak okunur: hiç düşüş günü yoksa 100’e, hiç yükseliş günü yoksa 0’a gider.
Örnek
14 günlük ortalamaları bilinen iki hisse:
| Hisse A | Hisse B | |
|---|---|---|
| Ortalama günlük kazanç | 1,2 TL | 0,5 TL |
| Ortalama günlük kayıp | 0,4 TL | 1,0 TL |
| RSI | 75 | 33,3 |
A’nın RSI’sı 1,2 ÷ 1,6 = 0,75, yani 75’tir: yükseliş günleri baskındır ve 70 eşiğinin üstüne çıkılmıştır. B’de düşüş günleri ağır basar.
Ertesi gün A 2 TL daha yükselirse ortalama kazanç (1,2 × 13 + 2) ÷ 14 ile 1,26 TL’ye çıkar, ortalama kayıp (0,4 × 13 + 0) ÷ 14 ile 0,37 TL’ye iner. RSI yaklaşık 77,2 olur; yeni gün ortalamaya yalnız on dörtte bir ağırlıkla girer.
Nasıl yorumlanır
- 70 üstü aşırı alım, 30 altı aşırı satım sayılır: fiyat kısa sürede tek yönde çok yol almıştır.
- 50 çizgisi dengeyi gösterir; RSI’nın 50’nin üstünde kalması yükseliş günlerinin baskın olduğunu anlatır.
- Güçlü trendde RSI uçta uzun süre kalabilir. Yükselen trendde 70 üstünde haftalarca kalmak olağandır.
- Uyuşmazlık: fiyat yeni bir dip yaparken RSI önceki dibinin üstünde kalıyorsa düşüşün hız kestiği düşünülür.
Dikkat
- Aşırı alım bölgesi fiyatın düşeceği anlamına gelmez; yalnızca hareketin hızlı olduğunu söyler.
- Periyot sonucu belirler: 2 günlük RSI uçlara çok sık gider, 14 günlük daha yavaştır.
- RSI yalnız kapanışlara bakar; gün içi oynaklığı ve işlem hacmini görmez.
Finemar'da bu sayı
RSI 14 günlük kapanışlarla ve Wilder yumuşatmasıyla hesaplanır. Hisse sayfasındaki Özet Analiz sekmesinde RSI (14) kartı değeri 70 üstünde “Aşırı alım”, 55 ile 70 arasında “Güçlü”, 45 ile 55 arasında “Nötr”, 30 ile 45 arasında “Zayıf”, 30 altında “Aşırı satım” diye okur; son 5 gündeki puan değişimini ve 50 eşiğinin yakın zamanda geçilip geçilmediğini yazar. Aşırı alım ve aşırı satım bu kartta olumlu ya da olumsuz değil, kararsız sayılır. Mum Radarı’nın Trend sütunu 14 günlük RSI’nın 70 üstünde, 30 altında ya da arada olduğunu ekler; hissenin Mum Formasyonları sekmesinde bu periyot ve eşikler Parametre Değiştir penceresinden değiştirilebilir. Gösterge Radarı’nda RSI’ya dayanan koşullar arasında RSI Boğa Uyuşmazlığı, Connors RSI-2 Dibi (2 günlük RSI 10 altında, fiyat 200 günlük ortalamanın üstünde) ve Rejim Filtreli Dip (RSI 30 altında, BIST 100 kendi 200 günlük ortalamasının üstünde) bulunur.
Derinlemesine
Wilder yumuşatması
Wilder’ın ortalaması her gün yeni değere 1/14 ağırlık verir. Bu, standart üssel ortalamada 27 günlük periyoda denk gelir; yani 14 günlük RSI, adının düşündürdüğünden daha uzun bir geçmişi taşır. Aynı veriyle basit ortalama kullanan bir hesap biraz farklı RSI verir.
Uyuşmazlık neden izlenir
Fiyat yeni zirveye çıkarken RSI’nın önceki zirvesine ulaşamaması, yükselişin daha az sayıda ve daha küçük artış günüyle sürdüğünü gösterir. Bu bir yorgunluk işaretidir, kesin bir dönüş değil; güçlü trendlerde uyuşmazlık birkaç kez üst üste oluşup bozulabilir.
Stokastik RSI
RSI’nın kendi son 14 günlük aralığında nerede durduğunu ölçer: RSI aralığın tepesindeyse 100, dibindeyse 0’dır. RSI’dan çok daha hızlı hareket eder ve uçlara sık gider.
Bu içerik yatırım tavsiyesi değildir; eğitim ve bilgilendirme amaçlıdır.